Tranzacționare vs Investiții | 8 diferențe esențiale pe care trebuie să le cunoașteți!

Diferențele dintre tranzacționare și investiții

Tranzacționarea se referă la cumpărarea și vânzarea de acțiuni în mod regulat pentru a obține profit pe baza fluctuațiilor de preț ale pieței, în timp ce investiția se referă la strategia de cumpărare și deținere a investițiilor pentru o perioadă lungă de timp, în care investitorii pot câștiga pe baza dobânzii și pot reinvesti peste o perioada de timp.

Cu siguranță ați auzit despre oameni care câștigă bani de la bursă. Deși există un milion de modalități de a face acest lucru, avem două clasificări largi ale activităților de pe piața bursieră - tranzacționare (care cred în citirea graficelor) și investiții (care cred în fundamentele evaluării pe o perioadă lungă de timp).

Înainte de a intra în specificul tranzacționării față de investiții, să înțelegem diferența uitându-ne la cei mai influenți doi oameni din lumea creării bogăției, unul este cunoscut pentru investițiile sale pe termen lung, iar celălalt este un trader renumit. Dacă sunteți un adept al pieței bursiere, probabil că ați ghicit deja numele, acestea sunt Warren Buffet și George Soros. Amândoi au câștigat grămezi uriașe de bani de-a lungul vieții pe piața bursieră, dar diferit.

Warren Buffet valorează aproximativ 67 de miliarde de dolari SUA, care și-a făcut bani din investițiile pe termen lung în companii ale căror acțiuni le deținea de zeci de ani. Să ne uităm la unul dintre celebrele sale citate.

„Îți voi spune cum să devii bogat. Închide ușile. Fii înfricoșat atunci când alții sunt lacomi. Fii lacom când ceilalți se tem. ” - Warren Buffett

În schimb, există George Soros a cărui valoare netă este de aproximativ 24,2 miliarde USD, care a câștigat bani dintr-un număr nenumărat de tranzacții .

„Piețele sunt în mod constant într-o stare de incertitudine și fluxul și banii se obțin prin reducerea evidentului și parierea pe neașteptat” .- George Soros

Tranzacționare vs Investiții Infografice

Să vedem diferențele de top dintre tranzacționare și investiție.

Diferențe cheie

Tranzacționarea se face în general de către persoanele care fac tranzacții intraday și caută întotdeauna investiții în creștere acolo unde sunt utilizate instrumente de analiză tehnică și prezic mișcarea mai mare sau mai mică. În timp ce un investitor, pe de altă parte, caută o investiție de valoare și rămâne cu investiția lor pentru o perioadă foarte lungă de timp.
Riscul este foarte mare în strategia de tranzacționare, deoarece nu există o acoperire împotriva acestui tip de tranzacție, astfel încât banii în joc sunt foarte mari fără protecție împotriva dezavantajelor. Pe de altă parte, un investitor ar putea avea un portofoliu echilibrat corespunzător, în cazul în care un dezavantaj al unui anumit activ va fi un avantaj al altora pentru acoperirea pierderilor.
Mișcarea pe piață și indicii se datorează, în general, volumelor mari de activitate de tranzacționare, astfel încât, în acest scenariu, comercianții joacă un rol major în mișcarea prețurilor pieței în comparație cu un investitor.
Comercianții au propria percepție cu privire la creștere sau dezavantaj și tranzacționează în consecință, au diferite tipuri de strategii de tranzacționare, cum ar fi Butterfly, Short sell, Long Straddle, Strangle și multe altele, în timp ce un investitor are o strategie simplă și vanilată pentru a deține activul în timp ce investește .
Randamentele sunt destul de incerte și rapide în tranzacționare, deoarece tranzacțiile de cumpărare a vânzărilor au loc zilnic, un investitor trebuie să aștepte destul de mult pentru a obține randamente frumoase.
Informațiile cruciale de zi cu zi și rezultatele trimestriale sunt importante pentru comerciant, deoarece aceste tipuri de lucruri aduc multă mișcare în acțiuni, oferind o oportunitate comerciantului, în timp ce un investitor crede în valoarea și principiile companiei.

Argumente pro şi contra

Tranzacționarea acțiunilor consumă mult mai mult timp și frenetic în comparație cu realizarea investițiilor. În cazul investițiilor, odată ce ați făcut investiții solide, vă puteți relaxa pur și simplu fără a cumpăra sau a vinde luni / ani.

Un citat care semnifică această diferență-

Investiția ar trebui să fie mai mult ca a privi vopseaua uscată sau a privi iarba cum crește. Dacă vrei emoție, ia 800 de dolari și mergi la Las Vegas. ” - Paul Samuelson

Efectuarea de investiții pe termen lung necesită cunoașterea elementelor esențiale financiare ale companiilor - cum ar fi ratele financiare, înțelegerea fluxurilor de numerar gratuite, evaluările DCF, multiplii de evaluare relativă, cum ar fi raportul PE, raportul PBV. Deși aveți ocazia să câștigați rapid grămezi de bani cu tranzacționarea, riscul implicat este mult mai mare în tranzacționare decât în investiții. Ai putea pierde mai mulți bani decât ai de fapt în tranzacționare. Există riscul de a pierde bani și în investiții, dar acest lucru ar putea apărea din cauza capriciilor din afacere și din cauza calendarului pieței.
Costul implicat în tranzacționare este , de obicei , de mare ca de fiecare dată când un stoc comerț va trebui să plăti anumite taxe. Prin urmare, randamentele dvs. trebuie să fie relativ mai mari pentru a acoperi aceste costuri. În schimb, veți reduce costurile, deoarece este mai puțin de cumpărare și de vânzare, dar atunci randamentele vor fi, de asemenea, comparativ mai mici.
Investițiile pe termen lung sunt destinate acelor oameni care doresc să câștige bani, dar evită pierderile uriașe. Ați putea câștiga un randament decent reinvestind dividendele și lăsând banii pe piață pe termen lung.

Dacă doriți să învățați Equity Research în mod profesional, vă recomandăm să vă uitați la peste 40 de ore video de instruire online Equity Research

Ce ar trebui să faceți tranzacționare sau investiții?

Încercați să răspundeți la următoarele întrebări pentru dvs. și probabil ați putea ști dacă tranzacționarea este lucrul pentru dvs. sau investiția.

Atunci când decideți între aceste activități bursiere, trebuie să vă gândiți la timpul pe care îl puteți dedica oricăreia dintre ele. Dacă puteți petrece ore întregi citind diagrame și grafice zilnic, atunci tranzacționarea ar fi cea mai potrivită pentru dvs. Dacă nu, atunci ar fi mai bine cu investiții pe termen lung.
Cantitatea de cercetare pe acțiuni care va fi implicată în tranzacționare este, de asemenea, mult mai extinsă în comparație cu realizarea investițiilor. O mulțime de muncă este implicată în analiza situațiilor financiare, a creșterii companiei, a istoriei și, de asemenea, a viitoarelor proiecții financiare. Cei cărora le-ar plăcea cu adevărat să pună energie și să facă analize tehnice și fundamentale religioase ar trebui să ia în considerare jocul pe piață.
Având în vedere dimensiunea unui investitor și obiectivele acestora, dacă sunteți un investitor mic, ați fi mai potrivit pentru investițiile pe termen lung cu scopul de a vă dezvolta portofoliul, în timp ce dacă sunteți un investitor mare cu scopul tranzacționării pe termen scurt, atunci ar trebui să planificați pentru a bate piața.

Problemă la realizarea ambelor

Ce se întâmplă atunci când investițiile nu merg conform planului nostru? Atunci se întâmplă unele dintre cele mai mari erori. Oamenii tind să confunde abordarea investițională cu cea comercială și se îndreaptă spre pericol. Când prețul acțiunilor merge bine, nici comerciantul, nici investitorul nu au nicio problemă. Dar ce se întâmplă când nu?

Să presupunem că prețul acțiunilor începe să scadă. În calitate de comerciant, ai avea o scăpare pentru a evita micile pierderi devenind mari. Întrucât, în calitate de comerciant, nu sunteți atașat emoțional de acțiuni, veți scăpa de el în momentul corect. Aceasta este pe bună dreptate ceea ce ar trebui să facă un comerciant.

Dar există o problemă în cazul în care decideți să păstrați stocul și nu doriți să renunțați la el. Așadar, aici traderul a devenit un presupus investitor care nu are suficiente informații despre companie pentru a lua o decizie de a deține stocul sau de a-l lăsa să plece. În calitate de investitor, ați lucra la presupunerea. În mod similar, fiind investitor, nu ar trebui să vindeți acțiunile atunci când prețurile scad, dar credeți în elementele fundamentale și păstrați-le la acțiuni.

Indiferent care dintre ele este o strategie mai bună, ar trebui să alegeți una sau alta și să vă țineți de ea.

Tabel comparativ

Criterii	Comercial	Investind
Introducere	Se referă la cumpărare și vânzare conform mișcărilor de preț	Se referă la cumpărarea și deținerea valorilor mobiliare pentru o anumită perioadă de timp
Perioada de investiții	În general, în acest tip de activitate, investiția este pe termen scurt și există intrări și ieșiri rapide	În timp ce aici investiția este pe termen lung și ieșire, dacă este departe de punctul de intrare
Castiguri capitale	Există câștiguri de capital pe termen scurt și asociate doar cu creșterea prețului de securitate	Câștigurile de capital pe termen lung pot fi obținute nu numai cu creșterea, ci și sub formă de dividende și bonusuri în mod periodic
Risc și metodologie	Riscul este foarte mare, deoarece este o investiție pe termen scurt	Riscul este mai mic comparativ, deoarece durata investiției este lungă
Tipuri de valori mobiliare	Doar valorile mobiliare sau acțiunile pot fi tranzacționate, deoarece există o intrare și o ieșire rapidă	Diferite tipuri de active pot fi investite într-un portofoliu, cum ar fi acțiuni, obligațiuni, note
Intenția investiției	Motivul este să câștigi profituri și să ieși din poziție	Investiția valorică se face pe funcționalitatea companiei, bazându-se pe fundamentele companiei
Profiturile	Riscul este mare, deci, în general, randamentele sunt mari	Randamentele limitate și profiturile sunt reinvestite pentru a cumpăra acțiuni suplimentare
Instrumente utilizate pentru analiză	Sunt utilizate instrumente de analiză tehnică, cum ar fi mediile mobile și metoda sfeșnicului	Rapoartele financiare și fundamentele companiei sunt analizate, cum ar fi P / E Ratio și EPS
Strategia de investiții	Comercianții cumpără acțiunile pentru a le vinde la pozitiv și vânzările scurte pentru a le cumpăra la un preț mai mic	Investitorii cumpără titlurile de valoare pentru a deține și a profita de beneficiile odată cu creșterea companiei
Protecție împotriva investițiilor	Comercianții urmăresc de obicei stricte pierderi care asigură că închid pozițiile de pierdere la un preț prestabilit	Rămâneți la loc atunci când prețurile scad și țineți cont de performanța companiei pentru a face mai bine în viitor și pentru a recupera pierderile actuale
Model fiscal	Impozitul pe câștigurile de capital pe termen scurt este perceput pe aceste randamente, iar rata se bazează pe categoria dvs. de venit și este comparativ mai mare decât câștigurile de capital pe termen lung	Impozitul pe câștigurile de capital pe termen lung se aplică acestor returnări pentru care rata poate fi la fel de mică ca zero dacă randamentele sunt obținute după o perioadă lungă de timp
Produse de investiții	Stocuri și Opțiuni, deoarece puteți cumpăra și vinde cu ușurință pe baza intraday și puteți câștiga diferența	Acțiuni, obligațiuni, fonduri speculative, fonduri mutuale, fonduri tranzacționate la bursă (ETF)
Costul implicat	Cumpărarea și vânzarea frecventă a acestor valori mobiliare se întâmplă mai ales în contul de brokeraj și la fiecare tranzacție se percepe un brokeraj	Cu o sumă limitată de tranzacții, taxele de brokeraj sunt, de asemenea, limitate

De ce sunt importante atât tranzacționarea, cât și investițiile?

Ambele sunt interdependente în care, fără existența comercianților, investitorii nu vor avea lichidități pentru a cumpăra și vinde acțiuni și, fără investitori, comercianții nu vor avea nicio origine din care să cumpere și să vândă. Prin urmare, este dificil să decidem care este superior.

Dacă toată lumea ar fi un investitor, atunci nimeni nu ar fi dispus să vândă sau să cumpere pe termen scurt, ducând la un scenariu de piață nesănătos. În cele din urmă, lichiditatea tinde să neteze prețurile pieței.

Concluzie

Dacă trebuie să rezumăm întreaga discuție pe care am avut-o despre tranzacționare vs investiții, comercianții sunt cei care profită de condițiile pieței pentru a intra sau ieși din pozițiile lor pe acțiuni într-o perioadă scurtă de timp, luând profituri mai mici, dar mult mai mari, în timp ce investitorii depuneți eforturi pentru a obține randamente mai mari pe o perioadă lungă de timp, cumpărând și deținând acțiuni.

Nu este o preocupare prea mare faptul că tranzacționați sau investiți, ci doar că trebuie să vă angajați într-o goană care se potrivește trăsăturilor dvs. de personalitate, capacităților și filozofiilor. Sper că v-a plăcut să citiți aceste informații la fel de mult ca și eu când le-am scris.