Diferența dintre Banca de investiții și management
În cazul operațiunilor bancare de investiții, bancherii de investiții își ajută clienții să ridice capitalul de pe piață, în timp ce în cazul gestionării investițiilor , administratorii de investiții își ajută clienții să își gestioneze banii în cel mai eficient mod prin efectuarea de analize financiare, cercetări de capitaluri proprii etc.
Banca de investiții și managementul sunt două dintre cele mai căutate cariere pentru studenți în afaceri și finanțe, promițând o carieră de profil, cu avantaje și bonusuri excelente. Cu toate acestea, nu ar fi posibil să facem o alegere în cunoștință de cauză fără a înțelege ce reprezintă fiecare dintre ele și lipsa de importanță a ceea ce au de oferit exact ca carieră.
Ce este Investment Banking?
Băncile de investiții sunt instituții financiare angajate în subscriere, ajutând corporațiile să emită titluri de capital și datorii prin IPO-uri sau FPO-uri, facilitează Fuziunile și achizițiile (M & As) atât pe partea de cumpărare și vânzare a tranzacției, cât și restructurarea corporativă, împreună cu o gamă largă de alte funcții. Pe scurt, atunci când o corporație are nevoie de finanțare, ea solicită ajutorul bancherilor de investiții pentru a putea executa în mod eficient aceste tranzacții majore. Este un domeniu intens competitiv și, probabil, cu unele dintre cele mai bune avantaje din industrie.
Ce este managementul investițiilor?
De asemenea, cunoscut sub numele de administrare de active / gestionare de fonduri sau administrare de portofoliu, implică asistarea unui investitor individual sau instituțional în găsirea căilor de investiții adecvate pentru a contribui la atingerea obiectivelor de creștere. Persoanele care solicită asistență din partea administratorilor de investiții sau a administratorilor de active sunt, de obicei, persoane cu o valoare netă mare (HNI). Rolul unui administrator de active este de a ajuta la realizarea de investiții în acțiuni, titluri cu venit fix, proprietăți imobiliare și fonduri speculative, printre alte instrumente. Unii preferă să o numească „partea de cumpărare”, deoarece administratorii de active sunt, în principiu, obligați să cumpere produse de investiții în conformitate cu nevoile de creare a bogăției ale clienților lor.
Investment Banking vs Management - Educație și abilități
# 1 - Banca de investiții
În mod ideal, o persoană nu numai că ar trebui să aibă cunoștințe de specialitate în domeniul finanțelor, ci trebuie să posede și abilități de afaceri excelente și abilități excepționale de rețea pentru a face din ea un succes în acest domeniu. Deoarece majoritatea certificărilor orientate spre finanțare nu se concentrează pe rețea, MBA-urile sunt în mod natural cele mai potrivite pentru un rol de bancă de investiții, având în vedere tipul de oportunități de rețea pe care le au la dispoziție.
Studenții din domeniile legate de finanțe și investiții ar putea avea o relevanță mai mare pentru acest domeniu, dar pot fi luați în considerare și cei de la alți discipoli, având în vedere că posedă setul de competențe dorit. De obicei, stagiile de investiții bancare sunt mult mai competitive decât pozițiile entry-level comparativ cu unele poziții entry-level în finanțe pure. Majoritatea bancherilor de investiții încep ca analist și asociat bancar de investiții înainte de a absolvi funcțiile de vicepreședinte, director și director general.
Unele dintre abilitățile cheie necesare sunt:
- Abilități analitice excelente și un ochi pentru detalii
- Abilități matematice avansate și competență în aspecte tehnice
- Abilități de gestionare a clienților și abilități de negociere prin excelență
- Excel, modelare financiară, evaluări, PPT și multe altele.
# 2 - Managementul investițiilor
Studenții în domeniul finanțelor, economiei, afacerilor și analizei investițiilor ar fi mai potrivite pentru acest domeniu. Astăzi, există o preferință mult mai mare pentru candidații cu abilități tehnice, iar certificările profesionale relevante pot contribui cu siguranță la creșterea perspectivelor de carieră.
Dacă dețineți desemnarea CFA (Chartered Financial Analyst), aceasta poate fi un avantaj distinct în ceea ce privește dobândirea de cunoștințe de expertiză în contabilitate, gestionarea portofoliului și analiza securității, care pot fi de o imensă utilizare pentru un administrator de active. Certificarea CIMA (Certified Investment Management Analyst) poate fi o altă certificare extrem de relevantă pentru cei care doresc să facă o carieră în managementul activelor.
Abilitățile esențiale pentru locul de muncă includ:
- Abilități matematice excelente și cunoștințe pe scară largă a instrumentelor de investiții
- Abilitatea de a lua o imagine macro și de a lua decizii de investiții simplificate
- Abilitatea de a planifica și îndeplini obiectivele financiare pe termen lung
Perspectiva ocupării forței de muncă
Ambele domenii oferă unele dintre cele mai bune perspective profesionale, cu o serie de deschideri de profil înalt disponibile în fiecare an, deoarece industria financiară continuă să crească într-un ritm mai mult sau mai puțin constant. De fapt, conform unei estimări a Biroului Statisticilor Muncii din SUA, industria financiară va crește cu 11% creșterea locurilor de muncă între 2012 și 2022.
Până în urmă cu aproximativ un deceniu, serviciile bancare de investiții erau alegerea incontestabilă a carierei în domeniul finanțelor, oferind oportunități rare de creștere și un apel aproape plin de farmec, având în vedere tipul de tranzacții de ultimă generație intermediate de bancherii de investiții. Pe de altă parte, administrarea activelor nu a fost în mod clar un domeniu la fel de competitiv, dar lucrurile au suferit o schimbare maritimă, de vreme ce, astăzi, administrarea activelor este considerată la fel cu banca de investiții în toate sensurile cuvântului.
Pe măsură ce instrumentele de investiții devin extrem de sofisticate și diversitatea opțiunilor de investiții continuă să apară, a devenit din ce în ce mai dificil pentru HNI și investitorii instituționali să identifice oportunități de investiții adecvate. Ca rezultat, a existat o creștere accentuată a cererii pentru profesioniștii în administrarea activelor cu un tip adecvat de expertiză și competență tehnică necesară pentru a dezvolta și implementa strategii de investiții eficiente pentru a îndeplini obiectivele clienților lor.
Datorită unei piețe din ce în ce mai competitive, angajatorii preferă să angajeze profesioniști certificați și acreditați în roluri de gestionare a activelor în beneficiul unei credibilități și expertize suplimentare într-o anumită zonă. Pe de altă parte, cererea de profesioniști în domeniul băncilor de investiții a crescut, de asemenea, în mod constant în ultimii ani, iar companiile Fortune 500 caută continuu să-și îmbunătățească expertiza în domeniu.
Salariu
Cu aproape un deceniu în urmă, pozițiile bancare de investiții ofereau unele dintre cele mai bune pachete de compensare din industrie, iar gestionarea activelor nu era nici pe departe în ceea ce privește aceste cifre. Cu toate acestea, lucrurile au suferit schimbări drastice și, conform unui studiu realizat de New Financial, un grup de reflecție, salariul mediu pe angajat pentru băncile de investiții a scăzut cu aproximativ 25% din 2006 până în 2014 la o valoare estimată de 288.000 USD, în timp ce, în aceeași perioadă, a crescut cu aproximativ 22 la sută pentru administratorii mondiali de active la aproximativ 263.000 de dolari. Aceasta nu numai că rezumă ecuația pentru aceste două domenii, ci arată, de asemenea, un model distinct al unui pachet salarial din ce în ce mai competitiv pentru administratorii de active în comparație cu bancherii de investiții.
Tot ce s-a spus și făcut, în ciuda unei ușoare recesiuni în epoca crizei post-credit, piața muncii pentru investițiile bancare rămâne pe linia de plutire și continuă să ofere unele dintre cele mai bune pachete salariale chiar din pozițiile de bază. Pentru a pune lucrurile în perspectivă, chiar și stagiarii bancari pot câștiga cu ușurință între 70.000 și 80.000 de dolari și, odată ce se alătură ca analist, se ridică oriunde între 115.000 și 130.000 de dolari, cu aproape 30.000 de dolari ca bonusuri. Odată ce acumulează aproximativ 3 ani de experiență ca asociat bancar, pachetul lor crește în valoare de 200.000 USD plus.
Pro și contra de carieră
Am încerca să studiem avantajele și dezavantajele ambelor cariere pentru a putea ajunge la o comparație mai bună.
# 1 - Professional Banking Investment
Pro:
- Acestea se numără printre unii dintre cei mai bine remunerați profesioniști angajați în intermedierea unor oferte corporative complexe. Există o anumită cantitate de coeficient glamour asociat cu investițiile bancare ca o alegere de carieră de profil înalt și interesantă.
- Chiar de la pozițiile de asociere sau analisti de bază la principalii jucători de pe piață, aceștia primesc pachete salariale puternice, iar perspectivele de creștere abundă. Cu câțiva ani de muncă grea, pot ajunge la funcțiile de vicepreședinte sau director general într-o firmă.
- Cele mai multe dintre rolurile bancare de investiții sunt tăiate pentru cei care primesc, deoarece se presupune că sunt acolo și dezvoltă relații excelente cu clienții, ajută la construirea unui consens între ambele părți în orice tranzacții corporative majore și își pun abilitățile de negociere ori de câte ori este nevoie. Desigur, există suficiente avantaje și bonusuri pentru ca toată munca să merite.
Contra:
- După cum este de la sine înțeles, este un domeniu intens competitiv, cu o componentă de risc-recompensă mai mare decât majoritatea celorlalte cariere în domeniul financiar. Fără îndoială, avantajele sunt excelente, dar, dezavantaj, intermedierea unor tranzacții corporative majore nu este o sarcină nepotrivită și puțini ar putea fi la înălțimea sa.
- Nu este de mirare că este mai mult o treabă a persoanelor care se ocupă de muncitori decât o persoană obișnuită. Cu aproape 75 până la 100 de ore de lucru pe săptămână, nu mai există decât puțin timp pentru gestionarea afacerilor personale și relaxare. Noii intrați pe teren s-ar putea să facă față presiunii, dar câțiva ani mai jos, efortul extraordinar de muncă ar putea afecta negativ bunăstarea fizică și mentală a unei persoane.
- În epoca crizei post-credit, operațiunile bancare de investiții au cunoscut un fel de recesiune, deși marile corporații continuă să caute profesioniști competenți. Cu toate acestea, o scădere majoră a pieței ar putea înrăutăți lucrurile.
# 2 - Profesionist în managementul investițiilor
Pro:
- Deși în mod tradițional nu este considerată o opțiune de carieră foarte atractivă, toate acestea s-au schimbat în ultimii ani, așa cum am discutat în cursul acestui articol. Cererea de profesioniști în gestionarea activelor continuă să crească și ar putea depăși foarte bine serviciile bancare de investiții ca o carieră de alegere atât în ceea ce privește avantajele salariale, cât și oportunitățile de creștere.
- Spre deosebire de operațiunile bancare de investiții, administrarea activelor este privită ca o opțiune mai sigură, deoarece acestea sunt necesare pentru a gestiona averea în numele persoanelor și instituțiilor. Deoarece remunerația lor se bazează pe numărul de fonduri pe care le administrează, există un nivel mai mare de securitate și o cantitate mai mică de risc.
- Programul de lucru este cu siguranță mult mai bun în comparație cu profesioniștii în domeniul investițiilor bancare. Acesta este unul dintre avantajele de a lucra într-un rol de gestionare a activelor, ceea ce face relativ ușor să duci o viață echilibrată.
Contra:
- În ciuda faptului că este o opțiune de carieră relativ sigură, în prezent, certificările profesionale precum CFA și CIMA pot face o lume bună în ceea ce privește creșterea carierei. Cu toate acestea, majoritatea acestor certificări sunt de natură cuprinzătoare (în special CFA) și necesită un studiu sârguincios din partea dvs. Este posibil ca nu toată lumea să poată câștiga aceste desemnări profesionale.
- A devenit un domeniu din ce în ce mai complex în ultimii ani și un profesionist în gestionarea activelor ar trebui să aibă abilități matematice avansate și expertiză tehnică în loc de doar o cunoaștere generală a instrumentelor financiare și a metodelor de investiții. Fără a fi competenți din punct de vedere tehnic, ar putea fi dificil să crești ca profesionist.
Echilibru între viață și profesie
În timp ce alegeți o carieră, în afară de alte considerente, inclusiv avantaje, bonusuri și perspective de creștere, este întotdeauna important să aflați dacă un anumit tip de rol vă va oferi sau nu echilibrul ideal între viața profesională și viața personală.
Banca de investitii
Rolurile bancare de investiții au o reputație destul de slabă în ceea ce privește capacitatea de a gestiona munca împotriva vieții personale. Programul de lucru este lung și intens, cu puțin timp de relaxare pentru profesioniști dedicați. Deși ați putea considera că sunteți numit muncitor ca mai mult un compliment, este posibil să nu fie ușor să lucrați aproape 75 până la 100 de ore pe săptămână timp de ani de zile.
Este sigur că veți avea un impact asupra sănătății dvs., iar viața personală ar putea lua un loc în spate, într-un mod ușor nesănătos. Pentru a evita acest tip neuniform de existență a vieții profesionale, ar trebui să luați în considerare efectuarea schimbărilor de stil de viață necesare pentru a asigura o existență sănătoasă împreună cu o carieră prosperă.
Managementul investitiei
Managementul investițiilor este mai mult o alegere fericită a carierei în acest sens. Nu numai perspectivele continuă să se îmbunătățească, dar orele de lucru sunt, de asemenea, mai mult sau mai puțin echilibrate pentru majoritatea rolurilor relevante ale postului. Acest lucru îl face o alegere clar mai bună în comparație cu operațiunile bancare de investiții în ceea ce privește echilibrul dintre viața profesională și cea privată.
Cu toate acestea, în anii următori, nu există nicio garanție că acest echilibru delicat nu ar fi amenințat, dar chiar și atunci este puțin probabil să fie la egalitate cu investițiile bancare. Prin urmare, continuă să rămână mai mult o opțiune de carieră echilibrată.
Ce ar trebui să alegi?
În ciuda tuturor avantajelor și dezavantajelor declarate, este posibil să nu fie atât de ușor pentru dvs. să faceți o alegere atât de importantă a carierei. Desigur, o analiză inițială a acestor domenii pare să sugereze că operațiunile bancare de investiții sunt destinate persoanelor dinamice și cu ritm rapid, care pot fi excepțional de buni nu numai în reducerea numărului, ci și în dezvoltarea și gestionarea relațiilor valoroase cu clienții. Este mai mult un rol care îți cere să ieși din calea ta pentru a-ți face treaba și cu siguranță merită dacă ajungi pe partea dreaptă.
Pentru persoanele cu un interes puternic și aptitudini pentru finanțare, dar nu atât de abordate, gestionarea activelor ar putea apărea ca o alegere mai bună. Dezvoltarea strategiilor de investiții pe termen scurt și lung și implementarea acestora pentru a atinge obiectivele financiare ale clienților bogați poate să nu fie ceașca de ceai a tuturor, dar cu siguranță nu sună rău. Deși unii consideră că este o alegere oarecum confortabilă în comparație cu investițiile bancare, este mai mult un punct de vedere decât un fapt. Desigur, oferă un echilibru mai bun între viața profesională și viața profesională, cu perspective și avantaje ale carierei, dar asta nu este tot ce trebuie căutat într-o carieră.
Trebuie să vă identificați apelul în timp ce încercați să îl măsurați cu un criteriu obiectiv mai mult sau mai puțin, pentru a vă asigura că funcționează pentru dvs. pe termen lung. Cel mai important lucru este că ar trebui să te poți raporta la tipul de rol pe care îl urmărești pentru a-l putea face un succes pe termen lung. După cum se spune, capul este deasupra inimii pentru un motiv, dar ce suntem noi fără o mică emoție.